HeadHunter планирует запустить соцсеть Сетка для профессиональных контактов

HeadHunter может опубликовать отчетность за первый квартал 2024 года на этой неделе. Прогнозируется, что компания сохранит высокие темпы роста. По оценкам аналитиков, выручка в первом квартале 2024 года увеличилась на 54% по сравнению с прошлым годом, достигнув 8,6 млрд рублей. Этот рост обусловлен активностью работодателей и оптимизацией тарифов. Ожидается, что скорректированная EBITDA возросла на 64% год к году до 5 млрд рублей за счет более умеренного роста операционных расходов. Рентабельность по скорректированной EBITDA должна составить 58,5%, что выше, чем годом ранее. Прогнозируется, что скорректированная чистая прибыль увеличится более чем в два раза до 4,4 млрд рублей, а рентабельность достигнет 51% по сравнению с 39% в первом квартале 2023 года. Цена акции: 5 051 1,90% Недостаток кадров на рынке труда продолжает оказывать положительное влияние на бизнес HeadHunter. Совместно с улучшением монетизации сервиса это должно способствовать сохранению высоких темпов роста в среднесрочной перспективе. Аналитики считают текущую оценку компании привлекательной, учитывая мультипликатор EV/EBITDA на уровне 9,1х за 2024 год. В ближайшие месяцы позитивным катализатором для компании может стать листинг на Московской бирже и предложение об обмене для акционеров в российском периметре, планируемые к завершению в третьем квартале 2024 года.

HeadHunter в I МСФО квартале нарастил выручку на 55,4% до 8,6 млрд рублей, чистая прибыль группы выросла в 2,3 раза - до 5 млрд рублей Читать далее

HeadHunter создает аналог LinkedIn – уже этим летом планирует публично запустить соцсеть для профессиональных контактов. Называться она будет "Сетка", ориентирована на специалистов из IT, digital и креативной сферы.

Чистая прибыль рекрутингового сервиса HeadHunter в I квартале выросла на 122,6% в годовом выражении и составила 4,9 млрд рублей. Это обусловлено не только существенным ростом выручки, увеличением доходов от процентов по депозитам на фоне роста остатков денежных средств и процентной ставки, но и обнулением налога на прибыль IТ-компаний с 1 января 2024 года.

HeadHunter в I квартале нарастил выручку на 55,4% На Россию приходится 7,9 млрд рублей выручки группы. В частности, количество платящих клиентов выросло на 17,6%, до 319,1 тыс. Скорректированная чистая прибыль группы выросла в 2,3 раза, до 5 млрд рублей. Также HeadHunter анонсировал создание аналога LinkedIn. Соцсеть для профессиональных контактов планируют запустить уже этим летом. Называться она будет «Сетка», ориентирована на специалистов из IT, digital и креативной сферы.

HeadHunter опубликовал сильные результаты за I кв. 2024 г. Стремительный рост продолжается Несмотря на высокую базу сравнения, выручка за квартал выросла на 55% г/г до 8,6 млрд руб. – на уровне наших ожиданий. В основе роста лежало увеличение числа платящих клиентов и объема потребляемых услуг в условиях высокой конкуренции за кандидатов, а также повышение тарифов. Скорр. EBITDA увеличилась на 65% г/г до 5 млрд руб., а рентабельность — до 58% против 55% годом ранее на фоне более умеренного роста расходов на персонал. В то же время затраты на рекламу увеличились на 86% г/г из-за активного привлечения и расширения базы пользователей. Скорр. чистая прибыль выросла более чем в два раза г/г до 5 млрд руб., а маржа достигла рекордного уровня - 58% 39% годом ранее . Чистая прибыль оказалась на 14% выше наших ожиданий из-за более низких налоговых выплат. В результате применения льготной ставки для ИТ-компаний эффективная налоговая ставка для компании снизилась до 2,5% в I кв. 2024 г. против 23,5% в I кв. 2023 г. Позитивный эффект на чистую прибыль также оказало увеличение процентных доходов на фоне роста остатков денежных средств на балансе. В частности, на конец I кв. 2024 г. чистые денежные средства составили 24,9 млрд руб. На наш взгляд, HeadHunter остается привлекательной историей роста в российском технологическом секторе. Сохраняющийся дефицит кадров на рынке труда в сочетании с повышением монетизации и развитием новых сервисов должен способствовать высоким темпам роста в среднесрочной перспективе. По нашим оценкам, компания торгуется с привлекательным мультипликатором EV/EBITDA за 2024 г. на уровне 9,4х. В ближайшие месяцы позитивным катализатором может стать получение листинга МКАО «Хедхантер» на Московской бирже и предложение об обмене для акционеров в российском периметре. Напомним, что компания планирует завершить этот процесс в III кв. 2024 г. #ВзглядНаКомпанию $HHRU #ВладимирБеспалов #ПолинаПанина

‍ Уже 6 мая HeadHunter покажет квартальный отчёт Мы ждём, что выручка продолжила быстро расти. Клиентская база и средняя выручка на клиента тоже прибавили, но не так сильно, как могли бы — виноват эффект высокой базы. На наш взгляд, в средней перспективе дефицит рабочей силы никуда не денется. Так что поиск сотрудников станет дороже, а выручка компании — больше. Но, кроме этого, в первом квартале случилось ещё много важного. Рассказываем! Программное обеспечение HeadHunter внесли в реестр российского ПО. Так что теперь у компании будет право на налоговые льготы: • ставка ЕСН — 7,6%, а не 30%; • налог на прибыль — 0%, вместо 25% в четвёртом квартале 2023 года; • НДС — 0%, а не 20%; • и другие привилегии. Рентабельность по EBITDA, скорее всего, снизилась, но осталась высокой — 58% против 60% кварталом ранее. Всё из-за роста затрат на персонал: штат и зарплаты стали больше. А чистая прибыль год к году могла вырасти в 2,3 раза. И вот почему: • Процентные доходы сильно прибавили. По нашей оценке, в первом квартале они могли вырасти до 750 млн ₽. Это в 6 раз больше, чем год назад. Драйверов два: рост денежной позиции и процентных ставок по депозитам. • Налоговые льготы. Мы посчитали, что в первом квартале эффективная ставка налога на прибыль компании могла быть 6% вместо 23% кварталом ранее. Так HeadHunter мог сэкономить около 1 млрд ₽. Наше мнение. Мы позитивно оцениваем долгосрочные перспективы HeadHunter, но сохраняем оценку «держать». Всё потому что котировки превысили наш таргет. Факторов риска несколько. Во-первых, возможные регулирующие меры. Во-вторых, рост экономической активности может замедлиться из-за высоких процентных ставок. #акции $HHRU

​​Конкуренция на рынке труда идет на пользу HeadHunter Хорошие финансовые результаты на фоне ожидания завершения переезда и возобновления дивидендов HeadHunter опубликовал финансовые итоги первого квартала 2024 года. Ключевым драйвером роста выручки вновь стало увеличение среднего чека на фоне повышения цен и усиления конкуренции за кандидатов среди работодателей. Условия рынка остаются благоприятными для дальнейшего роста бизнеса, поэтому аналитики Тинькофф Инвестиций ожидают сильных результатов и в последующие кварталы. Мы ожидаем, что компания завершит переезд в Россию в третьем квартале, после чего сможет возобновить выплату дивидендов. За 2023 год HeadHunter может направить акционерам около 75% прибыли. В таком случае размер потенциальных дивидендов за 2023-й может составить 185 рублей на акцию доходность к текущей цене — 3,5% . При этом компания может решить распределить прибыль и за 2022 год. Тогда потенциально возможные дивиденды могут быть на 90 рублей больше доходность такой выплаты составит 5,2% . Фундаментально нам нравятся бумаги компании, однако по нашим оценкам текущая рыночная цена кажется высокой. Сохраняем рекомендацию «держать» по распискам HeadHunter. #отчет

В России импортозаместят LinkedIn — разработкой аналога занимается HeadHunter. Соцсеть для профессиональных контактов назовут «Сетка» и планируют запустить уже этим летом. Платформа будет ориентирована на специалистов из IT, digital и креативной сферы.

Компания HeadHunter представила финансовый отчет по МСФО за первый квартал 2024 года. Тезисы. Выручка - 8,63 млрд. рублей. Рост на 55,40% год к году. Росту выручки поспособствовал текущий рынок труда с высоким спросом на кадры. Чистая прибыль - 4,91 млрд. рублей. Рост более чем в 2 раза относительно первого квартала 2023 года. Рентабельность чистой прибыли фантастические 56,90%. Рост чистой прибыли обеспечили, в том числе, пониженные расходы и дополнительные процентные доходы. Скорректированная чистая прибыль - 5,02 млрд. рублей. Рост на 132%. Чистые денежные средства по состоянию на конец квартала составляют 24,87 млрд. рублей. За 3 отчетных месяца они выросли на 5,35 млрд. рублей на фоне роста чистого денежного потока от операционной деятельности. Менеджмент отдельно отметил рост клиентской базы. Завершение процедуры переезда и начало торгов ценными бумагами российской компании намечено на 3 квартал текущего года, а денежная "кубышка" дает надежды инвесторам на повышенные дивиденды. Не рекомендация! #ИнвестИдеи #Update ⁉ А у вас есть акции HeadHunter? Что планируете делать? Покупать, Продавать, Держать, Наблюдаю