Биткойн теряет в цене на фоне ожиданий повышения ставки Банком Японии

Биткойн дешевеет на 5 на ожиданиях повышения ставки в Японии Биткойн резко дешевеет в понедельник поскольку ястребиные заявления главы Банка Японии Кадзуо Уэды снизили аппетит инвесторов к рисковым активам По данным CoinDesk на 13 37 мск криптовалюта дешевеет на 4 99 и торгуется у 86 609 тыс За последние три месяца биткойн потерял примерно 20 стоимости Центробанк Японии рассмотрит доводы за и против повышения ставки в декабре сказал Уэда в ходе выступления перед представителями бизнеса в понедельник Такие заявления были расценены рынком как сигнал готовности Банка Японии повысить ключевую ставку на заседании 18 19 декабря В настоящее время ключевая ставка Банка Японии находится на уровне 0 5 ifax go

Страна восходящего долга Глава Банка Японии Уэда в понедельник намекнул на возможное повышение процентной ставки 19 декабря с текущих 0 5 Ужесточение политики необходимо для борьбы с инфляцией которая остается на уровне 3 в среднем в последние 3 года при цели 2 Если держать ставку 0 5 при инфляции 3 то реальная процентная ставка будет отрицательной 2 5 Естественно отрицательные ставки никак не помогают в борьбе с инфляцией а только стимулируют экономику и обесценивают долги И это как раз на руку бюджету у которого госдолг превышает размер экономики более чем в 2 раза Фискальная политика нового премьера Такаити долгу не помогает Несколько дней назад кабинет одобрил пакет экономических стимулов на 21 3 трлн иен 135 27 млрд В итоге Банку Японии нужно поднять ставку но так чтобы не обанкротить правительство И вот отважились на жесткий сигнал о возможном повышении ставки Реакция рынка не заставила себя ждать Индекс акций Nikkei снизился на 1 87 после пресс конференции Доходности 10 летних гособлигаций выросли до 1 87 Почему это важно глобально Япония десятилетиями была донором дешевых денег Это основа для кэрри трейдов которые пронизывают мировую финансовую систему А учитывая огромный госдолг Японии любое резкое движение в ставках может вызвать нежелательную турбулентность Параллельно рынок почти уверен в снижении ставки ФРС 10 декабря в то время как Банк Японии напротив готовится к повышению Спред между доходностями UST и JPY будет сужаться что станет дополнительным риском для мировых финансовых рынков инвестиции bitkogan

От японского центробанка ждут в декабре повышения ставки Ожидается что Bank of Japan BOJ японский центробанк в конце года повысит ключевую ставку на четверть процента с 0 5 до 0 75 Об этом сообщает агентство Reuters со ссылкой на 3 источника в правительстве Японии утверждающих что правительство это решение поддержит Подтверждением готовности главного банка Страны восходящего солнца ужесточать монетарную политику стало и выступление главы BOJ Кадзуо Уэды в понедельник 1 декабря Если прогнозы аналитиков и экономистов сбудутся то это будет второе повышение ставки в этом году японский центробанк повысит ставку в первый и последний месяцы года Монокль главное о русском бизнесе и не только Подписаться

Сегодняшний обвал на рынке криптовалют и долговом рынке вызван заявлениями главы Банка Японии Кадзуо Уэды усилившие ожиданиях повышения ставки Вероятность данного события по оценкам денежного рынка выросла до около 80 против 25 менее чем неделей ранее Стоимость двухлетних японских облигаций наиболее чувствительных к изменениям монетарной политики поднялась выше 1 впервые за 17 лет Трейдеры на рынке казначейских бумаг США внимательно следят за политикой Банка Японии так как она влияет на глобальные потоки ликвидности в иенах Более высокие ставки в Японии могут побудить местных инвесторов удерживать больше средств в японских госбумагах вместо высокодоходных зарубежных активов таких как Treasuries На графике спред между 30 летними трежерями и государственными японскими облигациями доходность по которым продолжает обновлять исторические максимумы

Мировые облигации снижаются на фоне жестких заявлений Банка Японии На фоне ужесточения риторики японского регулятора наблюдается снижение мировых облигаций Инвесторы сокращают позиции по рисковым активам включая биткоин ввиду роста доходности investing investing

Банк Японии может лишь приблизительно определить в каком диапазоне может находиться так называемая нейтральная процентная ставка заявил управляющий Кадзуо Уэда на фоне растущих ожиданий того что власти приблизятся к этой точке после очередного повышения в этом месяце Что касается нейтральной процентной ставки то к сожалению в настоящее время это понятие можно оценить лишь в довольно широком диапазоне заявил Уэда в парламенте в четверг Мы не знаем где она находится но от этого будет зависеть насколько в конечном итоге вырастут процентные ставки номинальные ставки и насколько это будет уместно Я хотел бы отметить что существует некоторая неопределённость Нейтральная ставка это показатель при котором меры не считаются ни сдерживающими ни стимулирующими По словам Уэды этот уровень сложно определить а значит у Банка Японии есть достаточно пространства для повышения ставки до уровня который может перестать быть стимулирующим Банк Японии пытается определить можно ли сузить диапазон и опубликует результаты если ему это удастся добавил Уэда Банк Японии опубликовал оценку указывающую на то что нейтральная ставка составляет примерно от 1 до 2 5 В понедельник Уэда дал самый явный намек на возможность повышения процентной ставки на заседании Банка Японии 19 декабря Центральный банк рассмотрит плюсы и минусы повышения процентной ставки и примет соответствующее решение проанализировав состояние экономики уровень инфляции и ситуацию на финансовых рынках в стране и за рубежом заявил Уэда Эти комментарии резко усилили ожидания участников рынка относительно предстоящего повышения процентной ставки С момента выступления в понедельник свопы на однодневные ставки указывают на вероятность повышения ставки в декабре на 80 и выше по сравнению с примерно 58 в конце прошлой недели Перед выступлением Уэды в четверг доходность 10 летних государственных облигаций Японии на ранних торгах достигла 1 91 что стало самым высоким показателем с 2007 года Рост доходности облигаций приводит к повышению ставок по ипотечным кредитам для домохозяйств и стоимости заимствований для компаний и правительства Мы внимательно следим за тенденциями на финансовых рынках в том числе за долгосрочными процентными ставками заявил на пресс конференции генеральный секретарь кабинета министров Минору Кихара Он повторил что обеспокоен односторонними и резкими движениями на валютном рынке В четверг днём в Токио курс иены по отношению к доллару составлял около 155 47 Слабость иены может усилить инфляционное давление из за роста стоимости импорта Согласно данным собранным Bloomberg текущий уровень курса иены по отношению к доллару составляет 111 53 за 20 лет В понедельник Уэда также заявил что любое повышение ставки будет означать корректировку степени смягчения при этом реальная процентная ставка по прежнему будет находиться на очень низком уровне Это говорит о том что у Банка Японии будет возможность продолжать повышать процентные ставки даже после следующего повышения Участники финансового рынка сосредоточены на том насколько высоко Банк Японии может подняться и с какой скоростью Под руководством Уэды который вступил в должность в апреле 2023 года и будет занимать её в течение пяти лет Банк Японии трижды повышал базовую процентную ставку примерно до 0 5 последнее повышение произошло в январе Банк Японии также запланировал сокращение покупок суверенных долговых обязательств и продажу своих активов в биржевых инвестиционных фондах упростив свои основные инструменты политики до процентных ставок Базовый показатель инфляции банка потребительские цены без учета свежих продуктов остается на уровне 2 и выше в течение трех с половиной лет Чтобы облегчить положение домохозяйств премьер министр Санаэ Такаити в прошлом месяце объявил о пакете мер по стимулированию экономики По словам Уэды влияние этого пакета на базовую тенденцию инфляции еще предстоит оценить поскольку он способствует экономическому росту в то время как меры по сдерживанию цен влияют на показатели инфляции