Снижение ключевой ставки ФРС ожидается в ноябре на фоне роста доходности гособлигаций

Гособлигации США обвалились на фоне изменений прогнозов по ставке ФРС Доходность 10-летних трежерис вновь поднялась выше 4%. В последний раз она находилась на этом уровне в августе. Это стало результатом распродажи американских облигаций, причиной которой является ситуация вокруг очередного снижения ключевой ставки Федрезервом. Почти наверняка можно утверждать, что снижение, кстати, уже второе по счету в этом году, состоится на заседании Федерального комитета по операциям на открытом рынке США FOMC , которое пройдет 7-8 ноября. Вероятность того, что Джером Пауэлл снизит ставку на 0,25% оценивается на сегодняшний день достаточно высоко – в 80%. Между тем, до выхода в прошлую пятницу очередной статистики с рынка труда США, рынки и инвесторы с трейдерами оценивали приблизительно в такую же величину вероятность снижения ставки на 50 базисных пунктов, т.е. столько же, сколько в сентябре. Доходность по 10-летним американским гособлигациям выросла вчера на 6 пунктов и достигла 4,03%. По 2-летним трежерис доходность подросла существеннее – на 10 пунктов до 4,02%. Нынешняя ситуация на долговом рынке отражает возрождение ожиданий того, что ФРС выберет сценарий «без приземления», т.е. ситуацию, при которой американская экономика продолжит рост, а инфляция вернется. В такой обстановке возможности главного американского банка по снижению ключевой ставки будут сильно ограничены. Пятничные данные с рынка труда вновь заставили также заговорить о возможности того, что первая экономика планеты начинает перегреваться. Экономисты Citigroup заявили вчера, что, по их мнению, ФРС снизит ставку в ноябре на четверть процента. Они последними из коллег из крупных банков отказались от возможности снижения ставки на полпроцента. Они же, кстати, обращают внимание и на вероятность того, что ФРС вообще оставит ключевую ставку в ноябре на прежнем уровне. Читить подробнее monocle.ru

Рынки теперь ожидают, что ФРС снизит ставку на 25 б.п. в ноябре с вероятностью 81,7% на 50 б.п. - 0% . Данные подтверждают мнение о том, что ФРС не только не снизит ставку на 50 базисных пунктов в ноябре, но и может решить не снижать ставки вообще. - Coindesk

Инфляция в США превысила прогнозы: что это значит для криптовалют? Сегодня опубликованы данные по инфляции в США, и они оказались немного хуже ожиданий. Базовая инфляция CPI составила +3.3% в год прогноз был +3.2%, ранее также фиксировалось +3.2% . Но не стоит паниковать! Рынки уже учитывают вероятность, что в ноябре ФРС может снизить ставку на 25 б.п. — на данный момент вероятность этого составляет 81,7%. Важно отметить: даже при слегка завышенной инфляции, ничего критичного не произошло. Она продолжает замедляться, пусть и не так быстро, как хотелось бы. Что это означает для мира крипты? Все очень просто — биткойн уже готов к росту! Обострение ситуации может привести к зеленому свечному фестивалю. Так что держите крепче свои активы и готовьтесь к движению!

Баланс ФРС сократился на 85 млн.$ за одну неделю! Дэйли, председатель ФРС: - Вероятно, ФРС снизит ставку еще 1 или 2 раза в этом году по 25 б.п. . Бостик, председатель ФРС: - Я готов отказаться от снижения ставки на ноябрьском заседании, все зависит от макроданных. - Логично снижение ставки на 25 б.п. до конца года 1 раз . - Сильный отчет Nonfarm Payrolls и более высокая инфляция CPI за сентябрь указывают на необходимость проявить терпение и, возможно, сделать паузу. Уильямс, председатель ФРС: - Думаю инфляция снизится до целевых 2% в 2025 году. - Ставку ФРС необходимо снижать постепенно. Goldman Sachs: - Макроданные по рынку труда в следующем месяце станут ключом для определения темпов и масштабов снижения ставки ФРС. Рыночные ожидания ставка ФРС : - 7 ноября: снижение на 25 б.п. до 4,50-4,75% - 18 декабря: снижение на 25 б.п. до 4,25-4,50%. - 29 января 2025 года: снижение на 25 б.п. до 4,00-4,25%. - 19 марта 2025 года: снижение на 25 б.п. до 3,75-4,00%. Мое мнение: До 7 ноября еще много времени, будет куча данных от которых будем отталкивать, да и результаты выборов президента США уже будут. Предварительно, снижение на 50 б.п. значит реальная ж в экономике, 25 б.п. идем по плану ФРС, но сам план знают только они, и не факт, что они действительно хотят сделать "мягкую посадку".

Текущий курс криптовалюты и не только

Рынок облигаций идет против ФРС. У правительство США дефицит, равный 6% ВВП, и в то же время оно обеспечивает экономический рост всего на 3%. Другими словами, если исключить из уравнения государственные расходы, экономика США сокращается. Экономика США находится на пути к коллапсу, подобному СССР, т.к. все больше аспектов - включая наши рабочие места - контролируется правительством. Рынок начинает это понимать. Вот почему инвесторы сбрасывают казначейские облигации и вкладываются в золото, акции и недвижимость по рекордно высоким ценам. x.com

Наблюдение: кстати, пока листал ожидания рынка по отношению к ближайшему заседание Фрс, обратил внимание на следующее Вероятность снижения ставки до 4.50 - 4.75% в ноябре 2024 выросла с 64.8% до 88.7% Проще говоря, перед выборами в Сша вполне реально Фрс снизит ставку на 0,5% , а это драйвер для ралли на сырьевом рынке. Да, и для нашего рынка лишним это не будет. #фрс #сша #сентимент

Шанс еще одного снижения ставки ФРС на 50 б.п. равен нулю Инфляция в США снизилась до 2,4% в сентябре при прогнозе 2,3%. Предыдущие сильные данные по рынку труда и более медленное снижение инфляции дают ФРС повод снизить в ноябре ставку с минимальным шагом 25 б.п. Инвесторы даже закладывают вероятность 13% на сохранение ставки без изменений в ноябре. Снижение ставки ФРС – фактически единственный повод для роста крипторынка на сейчас, а тут такое...

Инфляция в США растёт быстрее, чем думали аналитики Сегодня вышли данные по инфляции в США, и она оказалась чуть выше, чем ожидали. Базовая инфляция CPI составила 3,3% за год прогноз был 3,2%, до этого тоже было 3,2% . Рынки уже знают, что в ноябре ФРС может снизить ставку на 25 базисных пунктов. Вероятность этого — 81,7%. Инфляция немного выросла, но ничего страшного не случилось. Она всё ещё замедляется, хотя и не так быстро, как хотелось бы. Что это значит для рынка криптовалют? Всё просто: биткоин будет расти! Если что-то пойдёт не так, цена может сильно подняться. Так что будьте начеку и готовьтесь к переменам! Что думаете на счет этой ситуации? Рефы во ВСЕ тапалки — клиик

Баланс ФРС сократился на 7,5 млрд.$ за одну неделю! Goldman Sachs: - ФРС снизит процентную ставку до 3,25-3,5% к июню 2025 года. Дэйли, председатель ФРС: - Допускаю вероятность того, что ФРС снизит ставку лишь ОДИН раз в этом году. - Я все еще вижу возможности для дальнейшего сокращения баланса ФРС. - Я с осторожным оптимизмом смотрю на экономические перспективы. Бостик, председатель ФРС: - Я ожидаю только одного снижения ставки ФРС в этом году. Уоллер, председатель ФРС: - Если инфляция неожиданно вырастет, ФРС может приостановить снижение ставки. - В настоящее время процентная ставка является ограничительной. Рыночные ожидания ставка #ФРС : - 7 ноября: снижение на 25 б.п. до 4,50-4,75% - 18 декабря: снижение на 25 б.п. до 4,25-4,50%. - 29 января 2025 года: снижение на 25 б.п. до 4,00-4,25%. - 19 марта 2025 года: снижение на 25 б.п. до 3,75-4,00%.