ricom_trast

ЦБ представил доклад «Депозитарный учет: новый взгляд на привычные вещи». За последние годы российская учетная система столкнулась со сложностями при взаимодействии с зарубежными контрагентами — допуск иностранных ценных бумаг к учетной системе в каждой юрисдикции происходит по-разному. В России владелец актива — это сам инвестор. Но за рубежом может действовать модель опосредованного владения. В этом случае собственником признается депозитарий, который открыл за рубежом счет для учета иностранных бумаг своих клиентов. Предлагается допускать на рынок для учета в российских депозитариях только те зарубежные активы, принципы учета которых схожи с нашими. Если же иностранная ценная бумага учитывается «на родине» по иным правилам, она может обращаться на российском рынке в виде депозитарных расписок. #риком_новости #ЦБ

Ушедшим из РФ компаниям запретят обратный выкуп акций уже в июне. Минфин уже согласовал законопроект. Запрет касается организаций, влияющих на социально-экономическое развитие страны — из сфер строительства, сельского хозяйства, машиностроения, науки и инноваций. Отказаться от продажи бумаг может и новый собственник, но с компенсацией иностранцам. Заблокировать реализацию опциона можно, если: зарубежный акционер из недружественной страны в договоре на обратный выкуп указана цена ниже рынка с заключения контракта истекло 2 года и более Критически значимый бизнес, связанный с финансовой стабильностью и обороной страны, можно будет вернуть при согласовании с президентом. Обоснование мер Многие бренды покидали рынок с нарушениями, нанося ущерб предприятиям и экономике РФ, а их «родные» страны вводили санкции. Правила направлены на поддержку российского бизнеса и предпринимателей, которые уже наладили логистику, производство и встали на путь развития. #риком_новости

Доходность 40-летних гособлигаций Японии побила исторический рекорд. На торгах она краткосрочно достигала 3% — это самый высокий уровень с момента запуска инструмента в 2007 году при этом доходность 30-летних бумаг поднялась до 2,63% — максимум с 2006 года . Что важно знать? ↗ Рынок ожидает, что Банк Японии ужесточит политику после периода мягких стимулов. ↗ Госрасходы могут увеличиться на фоне предстоящих выборов. ↗ Инвесторы стали осторожнее: спрос снижается на фоне растущего предложения. Что это значит? Часть инвесторов может перераспределить активы из США и Европы в Японию. Это один из сигналов окончания эпохи «дешевых денег»: он может повлиять на стоимость фондирования и долговые рынки развивающихся стран. Для диверсификации портфеля можно обратить внимание на японский рынок как потенциальный источник фиксированной доходности. Японские гособлигации становятся конкурентоспособнее. Мир переходит к более дорогим деньгам — и это ощущается даже там, где ставки десятилетиями были у нуля. Как на этом заработать? Стратегия «Фиксированный доход» — только прибыльные идеи. #риком_глобал #япония

В Минфине ждут принятия документа о гарантиях новым иностранным инвесторам. Соответствующий проект указа президента будет готов в ближайшие 2 месяца. В первую очередь речь о гарантиях для портфельных инвесторов, которые вкладываются в российский рынок ценных бумаг. Ранее сообщалось, что действие документа будет распространяться как на дружественных, так и на недружественных нерезидентов. #риком_новости

Итоги IК2025: охлаждение кредитного рынка и снижение банковских прибылей. Высокие ставки особенно затронули потребительское кредитование и автокредиты — здесь динамика ушла в минус, в первую очередь из-за усиленных макропруденциальных ограничений. Банки РФ за 3 месяца заработали 750 млрд руб. -17% к 1К2024 . Прогноз «Эксперт РА» на весь 2025 год: 3,1–3,3 трлн руб. прибыли также ниже 2024-го . Введение макропруденциальных надбавок охватило все сегменты розничного кредитования. Это позволило банкам сформировать макробуфер объёмом 1,2 трлн руб. примерно 3% ссудной задолженности населения . Продолжается и консолидация банковского сектора: к концу года доля топ-10 банков может вырасти до 81,5% к 77% на начало 2023-го . Банки-финтехи остаются нишевыми игроками, их совокупная доля по-прежнему не превышает 1%. Все это сигнализируют о сдержанном росте в финансовом секторе. Это важно учитывать при выборе бумаг в банковском и потребительском сегментах и оценке общего инвестиционного климата. #риком_новости

↔ Российский фондовый рынок: амбициозные цели. Капитализация фондового рынка РФ на сегодня — лишь 26,6% от ВВП. Однако стратегическая цель: 66% в течение 5 лет. Как отметил первый зампред Банка России Владимир Чистюхин, для этого потребуется привлечь 7–10 трлн руб. через размещение новых акций. Это в разы превышает объем размещений за последние 10 лет около 1 трлн руб. . Рынок ждет масштабное расширение — новые эмитенты, больше возможностей для инвестиций, рост ликвидности. Для компаний — это шанс привлечь капитал в условиях растущего интереса к фондовому рынку. #риком_новости

Финансовые потоки России: итоги 1К2025. ЦБ опубликовал отчет о финансовых потоках. Ключевые моменты: Рекордные сбережения населения На начало 2025 года объем средств населения в банках достиг 57,5 трлн руб. +26,1% к предыдущему году . Рост депозитов В 2024 году объем средств населения в банках вырос до 11,9 трлн руб. +26,1%, или х1,5 к 2023 году . Рекордная прибыль В 2024 году банки РФ получили рекордную чистую прибыль — 3,8 трлн руб. +18% к 2023 году . Санкции и валютные ограничения Внешнеэкономические условия включая санкции и валютные ограничения продолжают влиять на финансовые потоки и стимулировать внутреннее накопление капитала. Укрепление финансовой стабильности Рост сбережений и прибыли банков свидетельствует об укреплении финансовой стабильности в стране. Повышение доверия к банковской системе Увеличение депозитов населения указывает на рост доверия к банковской системе. Финансовые потоки в России демонстрируют позитивную динамику, отражая адаптацию экономики к текущим условиям и укрепление внутреннего финансового сектора. #риком_новости

Активность частных инвесторов на Мосбирже — итоги апреля. Физлица вложили в ценные бумаги на МосБирже 181,5 млрд руб. 168,4 млрд руб. — в облигации 23,8 млрд руб. — в акции Паи БПИФов продавались активнее покупок — отток составил 10,6 млрд руб. На конец апреля: Количество инвесторов с брокерскими счетами — 36,7 млн +399 тыс. за месяц Общее число счетов — 67,9 млн Число активных трейдеров — 3,6 млн чел. Набирают обороты ИИС: Всего открыто 6,03 млн счетов +16 тыс. за месяц Торговый оборот — 378,8 млрд руб. В структуре: 68,5% — акции, 11,9% — облигации, 19,6% — фонды ИИС–3 — привлекательный инструмент для розничного инвестора. Хотите открыть свой? Оставить заявку на открытие ИИС можно на sales .ru #риком_новости

Минфин выходит на рынок: валютные интервенции в мае. Минфин опубликовал данные по нефтегазовым доходам: в мае ожидается недополучение 12,3 млрд руб. — относительно небольшая сумма. А вот итоги апреля оказались лучше ожиданий: фактические поступления превысили прогноз на 53,9 млрд руб., главным образом за счёт роста налога на дополнительный доход НДД от добычи углеводородов. На этом фоне в рамках бюджетного правила с 13 мая по 5 июня Минфин направит 41,6 млрд руб. на покупку валюты и золота — по 2,3 млрд руб. в день. Что это значит для рынка? Позитив для сырьевых компаний: «ЛУКОЙЛ», «Роснефть», «Газпром» могут выиграть на фоне роста налоговых поступлений Поддержка спроса на золото Лёгкое давление на рубль — фактор в пользу экспортеров и валютных активов В целом новость можно расценивать как умеренно позитивный сигнал для сырьевого сектора и нейтрально-негативный для рубля в краткосрочной перспективе. #риком_новости

Общий объем торгов в апреле на МосБирже — 145,8 трлн руб. Рынок акций 4,2 трлн руб. Среднедневной объем: 149,6 млрд руб. Рынок облигаций 3,2 трлн руб. без учета однодневных облигаций Среднедневной объем: 144,3 млрд руб. Общий объем размещения и обратного выкупа облигаций: 1,9 трлн руб. Срочный рынок 12,3 трлн руб. Среднедневной объем: 559,4 млрд руб. Денежный рынок 112,9 трлн руб. Среднедневной объем: 5,1 трлн руб. Объем операций репо с центральным контрагентом: 46,5 трлн руб. Объем операций репо с клиринговыми сертификатами участия: 54,2 трлн руб. #риком_новости #Мосбиржа #торги