CatchSignals

Нефтяной рынок: позитивный настрой. Фьючерсы на нефть Brent и WTI к середине сессии в РФ выросли более чем на 1%, продолжая восстановление от минимумов прошлой недели 74 и 70 долл. соответственно . Рост могли ускорить данные об ускорении инфляции в Китае в январе и ожидания оживления экономической активности. Технически Brent проверила поддержку на уровне 75,20 долл. средняя полоса Боллинджера , стабилизация ниже которой может привести к снижению до минимума 2023 года — 68,71 долл. Попытка января сформировать восходящий тренд встретила сопротивление на уровне 82,50 долл. С июля 2024 года цены остаются в диапазоне 68,71–82,58 долл., что указывает на зависимость от краткосрочных драйверов. Среди «бычьих» факторов — геополитическая напряженность, тогда как рост добычи в США и планы ОПЕК+ постепенно увеличивать производство с апреля оказывают давление на рынок. - Покупаю - Держу - Наблюдаю

Динамика российского фондового рынка на неделе Текущая ситуация: - Индекс Мосбиржи: снизился на 0,1%, до 2969,29 пункта. - Индекс РТС: упал на 0,1%, до 965,23 пункта. Рынок взял паузу после вчерашнего роста, демонстрируя незначительное снижение. Итоги недели: - Индекс Мосбиржи: вырос на 0,6%. - Индекс РТС: прибавил 1,5%, обновив максимум с сентября 2024 года до 970 пунктов . Факторы роста: 1. Геополитические надежды: - Сообщения о подготовке Трампом мирного плана по Украине, который может быть представлен после 20 февраля. 2. Укрепление рубля: - Положительно повлияло на долларовый индекс РТС. Лидеры роста: 1. Селигдар: - Акции компании подскочили до пика с сентября 2024 года, пытаясь "догнать" рост бумаг Полюса. 2. Полюс: - Котировки обновили максимум с ноября 2020 года на фоне исторического пика цен на золото 2906 долл/унц . Фиксация прибыли: - Мечел и Распадская: - Инвесторы зафиксировали прибыль после отсутствия новостей о возможных мерах господдержки угольной отрасли. Неделя завершилась уверенным ростом основных индексов благодаря геополитическим ожиданиям и укреплению рубля. Лидерами стали акции компаний, связанных с драгоценными металлами Селигдар, Полюс , тогда как угольный сектор показал фиксацию прибыли из-за неопределенности вокруг поддержки отрасли. Если было полезно, обязательно поставьте

Акции Селигдара: потенциал роста вслед за золотом Фундаментальные факторы: - Выручка выросла на 8% до 58,2 млрд руб. в 2024 году. - Прибыль без учета курсовых разниц увеличилась на 14% г/г до 4,03 млрд руб. за 9 месяцев 2024 года. - Дивиденды за 1П2024: 2 руб./акция; годовые дивиденды пока не объявлены. - Риски: корпоративные факторы, включая попытку ареста пакета акций обжалована . Техническая картина: - Акции остаются слабее Полюса, но могут "догнать" его при благоприятном фоне рост цен на золото, дивиденды . - Поддержка: 40,90 руб. важный уровень . - Сопротивление: 45,50 руб. сигнал для роста выше этого уровня . - Цель роста: 56 руб. потенциал ~30% . - Риски: снижение ниже 40,90 руб. может усилить продажи. Итог: Потенциал роста есть, но требует подтверждения фундаментальными и техническими сигналами. - Покупаю - Держу - Наблюдаю

Инвест-идея: НОВАТЭК ЕС не вводит полный запрет на импорт российского СПГ, ограничивая санкции терминалами вне общей газораспределительной системы ЕС. Ключевые моменты: - Санкции окажут минимальное влияние на импорт СПГ из России. - Риски газового дефицита в Европе сохраняют ограничения для санкционного давления. - Ограничения могут замедлить развитие крупных проектов НОВАТЭКа, но эти риски уже учтены в текущей оценке компании. Рекомендация: Покупать - Среднесрочная справедливая стоимость: 1422,93 руб./акция. - Потенциал роста: 33%. - Дисконт: 30% высокий для бумаг в покрытии . - Покупаю - Держу - Наблюдаю

Российский рынок в феврале: что важно знать? Фундаментальные драйверы: - Геополитика в фокусе: Рынок ждет новостей о возможных переговорах Путина и Трампа по Украине. Без негатива индекс Мосбиржи может удержаться выше 3000 пунктов. - Дивиденды как поддержка: Промежуточные дивиденды за 2024 год и вероятное сохранение ключевой ставки ЦБ РФ на уровне 21% поддерживают рынок. - Риски: Новые санкции Запада могут ударить по энергетике, транспорту, банкам и алюминиевому сектору. Акции в фокусе: - Дивидендные истории: Сбербанк, Мосбиржа, "префы" Сургутнефтегаза, МТС, Полюс плюс рост цен на золото , РусГидро. - Газовый сектор: Газпром и Новатэк выигрывают от спроса на газ в ЕС. - IT-сектор: Яндекс — потенциальная дивидендная история. - Застройщики: ЛСР — основной интерес среди девелоперов. - Нефть и уголь: Нефтяники привлекательны на ожиданиях дивидендов, но санкции создают давление. Угольщики могут получить господдержку. Нововведения: - СПБ Биржа запускает торги в выходные. Мосбиржа может присоединиться к инициативе во 2-м квартале. Валютный рынок: - Рубль остается в фокусе геополитики. Краткосрочно может укрепляться, но после налогового периода поддержка ослабнет. Товарные рынки: - Нефть: Колебания продолжаются. ОПЕК+ заседает 3 февраля. Риски снижения цен из-за роста добычи США и неопределенности с экономикой Китая. - Золото: Цены готовы расти до $3000 на фоне торговых войн. Поддержка — $2730. Итог: Российский рынок осторожно оптимистичен, но геополитика и санкции остаются ключевыми рисками. Дивидендные акции и золото — основные темы февраля. Если было полезно, обязательно поставьте

X5 берёт историческую высоту Последние дни бумаги компании, в начале недели представившей сильную операционную отчетность, растут на хороших объёмах торгов. Сегодня стоимость бумаг превысила исторический максимум - 3200 руб. Ключевые драйверы роста: • Ожидания выплаты спецдивиденда из нераспределенной прибыли прошлых лет более 600 руб., по нашей оценке • Обновление дивидендной политики весной • Понятные перспективы развития компании с упором на дискаунтеры и активную региональную экспансию. Таргет по акциям на горизонте 12 мес. сохраняем прежним - 3769 руб. Если было полезно, обязательно поставьте

Акции СПБ Биржи почти отвоевали санкционные потери Бумаги СПБ Биржи на фоне новостей о запуске с 1 февраля торгов в выходные дни продолжают обновление максимумов с октября 2023 года и почти отвоевали потери после введения западных санкций, для чего бумагам необходимо будет подняться к 161,1 руб. На данный момент известно, что СПБ Биржа в 1-м полугодии прошлого года сократила чистую прибыль по МСФО на 17,5%, до 511,5 млн руб и продолжает работу по новым стратегическим направлениям, среди которых - IPO российских компаний и торги новыми инструментами, в частности опционами и цифровыми финансовыми активами. С технической точки зрения повышение котировок СПБ Биржи проходит в рамках начавшегося еще в декабре 2023 года долгосрочного бычьего тренда, при этом бумаги при позитивных среднесрочных и краткосрочных сигналах на этой неделе вышли из диапазона 100-147,50 руб, в котором пребывали почти всю вторую половину 2024 года. Стабилизация выше 147,50 руб подтвердит высокие шансы движения в район 161,1 руб, а далее – к пику 2023 года 196,50 руб потенциал роста около 29% . Бычий сигнал сохраняется при положении выше поддержек 132,50 руб и 126,50 руб средние полосы Боллинджера дневного и недельного графиков , куда бумаги могут направиться в рамках снятия образовавшейся перекупленности. С фундаментальной точки зрения позитивные сигналы для СПБ Биржи могут прийти, в частности, в случае объявления о дивидендах и дальнейшего восстановления российского фондового рынка в целом. - Покупаю - Держу - Наблюдаю

Инвест-идея по акции Группа Астра $ASTR • Цель: 610 ₽ • Потенциал: 16 % Один из лидеров на российском рынке IT группа Астра $ASTR опубликовала операционные результаты за 2024 год. Аналитики оценивают результаты Астры позитивно. Компания продолжает показывать хорошие операционные результаты, несмотря на довольно сложную макроэкономическую конъюнктуру. В начале 2024 года Астра установила цель трехкратно увеличить выручку к 2025 году. Судя по сегодняшним результатам, цель кажется нам достижимой. Однако для большей репрезентативности стоит дождаться финансовых результатов, которые компания планирует опубликовать в начале апреля. - Покупаю - Держу - Наблюдаю

Цены на ОФЗ упали. Доходности выглядят привлекательно Цены на ОФЗ с дальними сроками погашения в понедельник упали на фоне анонсированного решения Минфина об эмиссии ОФЗ-ПД дополнительных выпусков. Сейчас хорошая возможность пополнить брокерский счет, чтобы зафиксировать высокую доходность на много лет или получить больше 30% за год. Текущее решение Минфина является техническим и оказало влияние в большей степени именно на обозначенные выпуски. Для сравнения ОФЗ 26247 вчера потеряли менее полпроцента. При этом последовавший 20 декабря на фоне важного решения ЦБ о сохранении ключевой ставки рост ряда длинных ОФЗ был отыгран, и котировки снова вышли на привлекательные уровни. Если было полезно, обязательно поставьте

Норникель: без ожиданий роста По итогам 2024 г. компания произвела: • 205 тыс. т никеля -2% г/г • 433 тыс. т меди +2% г/г • 2,76 млн унций палладия +3% г/г • 667 тыс. унций платины +0,5% г/г Показатели немного превысили прогнозы компании. В этом году Норникель ожидает произвести 204-211 тыс. т никеля, 353-373 тыс. т меди, 2,7-2,76 млн унций палладия и 662-675 тыс. унций платины. Результаты оцениваем как ожидаемо невыразительные. Компания по-прежнему не показывает органического роста производства ни по одной группе металлов и нуждается в расширении инвестиций. Тем не менее, из-за хороших цен на металлы и слабого рубля в этом году мы ждём роста рентабельности по EBITDA до 46% с 41% в прошлом году и увеличения чистой прибыли в полтора раза, до 320 млрд руб. Однако от текущих цен потенциал роста акций невысокий. Наша целевая цена бумаг Норникеля на горизонте 12 мес. - 141 руб. В отсутствие ясной программы расширения производства акции можно рассматривать как ставку на рост цен металлов платиновой группы и страховку от ослабления рубля. - Покупаю - Держу - Наблюдаю