ГК «Полипласт» запускает первый выпуск валютных облигаций с доходностью до 13,9%

ГК «Полипласт» объявила о размещении первого выпуска валютных облигаций, привязанных к курсу доллара, а расчеты будут производиться в рублях. Объем размещения – от 10 млн долларов, срок обращения – 2 года, выплаты по купонам ежемесячные, доходность – до 13,9% годовых, номинал – 100 долларов. Сбор заявок 18 марта. У ГК в обращении 2 выпуска рублевых облигаций общим объемом 3,1 млрд руб. и 6 погашенных выпусков на 4,85 млрд руб. Выручка по итогам 1п2024 МСФО, LTM составила 99,5 млрд руб. при высокой рентабельности EBITDA на уровне 27,6%. ГК «Полипласт» - крупнейший в РФ производитель химикатов для строительной отрасли, нефтедобычи, металлургии, кожевенной отрасли, производства чистящих и моющих средств. Компания экспортирует продукцию в более чем 50 стран и занимает 5% на мировом рынке. Опыт работы ГК – более 25 лет. В составе группы 8 заводов, 4 научно-технических центра, более 10 модификационных центров, более 30 точек продаж. ГК «Полипласт» - компания вертикальной интеграции, которая производит как сырье 60% для своих нужд , так и реализует готовый продукт конечному покупателю более 4 тысяч клиентов . Среди долларовых и квази-долларовых облигаций корпоративных заемщиков на вторичном рынке бумаги ГК отличаются высокой доходностью. Облигации можно приобрести у крупнейших российских брокеров Альфа-Банк, БКС, ВТБ, Газпромбанк, Ньютон Инвестиции, Т-Банк и др. . Подробная информация о ГК размещена на сайте.

Полипласт напечатал очередной выпуск бондов. Таких мы еще не видели Выкатывать новые выпуски каждый месяц как по расписанию – для Полипласта норма. Но на этот раз он впервые предложил облигации в валюте. Интереснее ли они, чем его обычные выпуски? Давайте разбираться. Параметры выпуска Полипласт-П02-БО-03: объем — от $10 млн купон — фиксированный, не выше 13,9% ежемесячные выплаты срок обращения — 2 года амортизация и оферта— нет номинал — $100 сбор заявок — до 18 марта Что мы знаем о компании? Полипласт – крупнейший производитель промышленных химикатов в России. Они нужны в строительстве, нефтедобыче, металлургии, кожевенной отрасли и даже у вас на кухне в виде моющих средств. Экспорт растёт: в 2023 году на него пришлось 24% выручки, в 2024 ожидается 36%. Как с финансами? Посмотрим на отчетность за первое полугодие 2024, новее пока нет. На первый взгляд, рост впечатляющий: выручка: +150% по сравнению с 1-м полугодием 2023 чистая прибыль: +53% чистый долг/OIBDA = 4,1x, это много, причем краткосрочный долг почти в 3 раза больше кэша То есть, компания активно растёт, но делает это за счёт долгов. За последние два года чистый долг увеличился кратно, причем большая его часть – краткосрочные обязательства. Что в итоге? Почти 14% в валюте – шикарная доходность, хотя финальная ставка пока не определена. Для сравнения: в феврале Сибур предложил 10% в долларах, выпуск инвесторам понравился и сейчас торгуется выше номинала. Если купон Полипласта сильно не опрокинут, спрос на него тоже может быть высоким. Но долговая нагрузка компании тревожная, поэтому на всю котлету заходить точно не стоит. #Размещения

Что сейчас происходит в мире криптовалюты. Узнать

ГК «Полипласт» объявила о размещении первого выпуска валютных облигаций, привязанных к курсу доллара, а расчеты будут производиться в рублях. Объем размещения – от 10 млн долларов, срок обращения – 2 года, выплаты по купонам ежемесячные, доходность – до 13,9% годовых, номинал – 100 долларов. Сбор заявок 18 марта. У ГК в обращении 2 выпуска рублевых облигаций общим объемом 3,1 млрд руб. и 6 погашенных выпусков на 4,85 млрд руб. Выручка по итогам 1п2024 МСФО, LTM составила 99,5 млрд руб. при высокой рентабельности EBITDA на уровне 27,6%. ГК «Полипласт» - крупнейший в РФ производитель химических добавок для строительной отрасли, нефтедобычи, металлургии, кожевенной отрасли, производства чистящих и моющих средств. Компания экспортирует продукцию в более чем 50 стран и занимает 5% на мировом рынке. По некоторым позициям добавок ГК занимает 25% мирового рынка. Опыт работы ГК – более 25 лет. В составе группы 8 заводов, 4 научно-технических центра, более 30 точек продаж. ГК «Полипласт» - компания вертикальной интеграции, которая производит как сырье 60% для своих нужд , так и реализует готовый продукт конечному покупателю более 4 тысяч клиентов . Среди долларовых и квази-долларовых облигаций корпоративных заемщиков на вторичном рынке бумаги ГК отличаются рыночной доходностью. Облигации можно приобрести у крупнейших российских брокеров Альфа-Банк, БКС, ВТБ, Газпромбанк, Ньютон Инвестиции, Т-Банк и др. . Подробная информация о ГК размещена на сайте.

АО «Полипласт» готовит выпуск облигаций на маркетплейсе Финуслуги Общий объем эмиссии составит 1 млрд рублей, а срок обращения облигаций — 1 год. Точная дата будет объявлена после регистрации эмиссии в ЦБ и определения даты выхода эмитентом. Ставка будет плавающей: Первый и второй купонный период — ключевая ставка ЦБ + 4,5%, Третий и четвертый — ключевая ставка ЦБ + 3,5% годовых. Следите за обновлениями — мы обо всём сообщим.