Монголия становится крупнейшим поставщиком угля в КНР, Россия прогнозирует рост добычи за пределами Китая

Китай с января 2024 года введет 3%-ную импортную пошлину на коксующийся #уголь и 6% энергетический , исключая Австралию, Индонезию и страны АСЕАН. Это скажется на импорте из России и Монголии. Эта мера может оказать поддержку ценам на металлургический уголь в 2024 году. В 2023 году на долю Китая приходится 28-30% мирового импорта коксующегося угля. После корректировки пошлин, исходя из текущих цен, стоимость импорта коксующегося угля увеличится примерно на 35–85 юаней/тонну, а стоимость импорта энергетического угля вырастет на 25–60 юаней/тонну. В настоящее время, исходя из цены долгосрочного соглашения в четвертом квартале, рентабельность коксующегося угля из Монголии составляет 374,2 юаня/ т, и уровень прибыли относительно высок. После корректировки пошлины стоимость импорта увеличится на 36 юаней/т, что мало повлияет на энтузиазм трейдеров, импортирующих уголь в Китай. По последним оценкам, прибыль от импорта российского основного кокса К4 и тощего коксующегося угля К10 составляет 45–60 юаней/тонну. Если импортные пошлины будут восстановлены, стоимость импорта увеличится на 50–70 юаней/тонну.

По итогам 2023 года экспорт российского угля может составить 220 млн т Более 40% угольной продукции, экспортированной из России, идут в Индию и Китай. За 9 месяцев было экспортировано 21,3 млн и 76,5 млн т угля соответственно. Исполнительный директор Ассоциации горнопромышленников России, Анатолий Никитин, заметил, что рентабельность угольного экспорта восстанавливается вместе с ростом мировых цен. Он также отметил, что логистика отечественного экспорта угля была кардинально перестроена, что привело к увеличению затрат на логистику до 60% стоимости угля. Теперь главные направления экспорта – Турция, Марокко, Индия, Пакистан, в отличие от более ранних поставок в Евросоюз. Расстояние перевозки увеличилось до 6,5 тыс. км в среднем ========================

Тренд: доля России в импорте угля в Индии выросла с 3 до 11% Поставки угля из России в Индию стремительно растут второй год подряд: если в первой половине 2021 г. их объем составил 2,1 млн т, то за аналогичный период 2022 г. и 2023 г. он достиг 5,5 млн т и 13,3 млн т соответственно. Доля России в структуре импорта угля в Индии за тот же период выросла с 3% до 5% и 11% соответственно. В первом полугодии 2023 г. Россия разделила с ЮАР третье место по объёму поставок угля 13,3 млн т . Первое место по этому показателю заняла Индонезия, на долю которой пришлось 39% индийского импорта 48,1 млн т , а второе – Австралия, с долей в 19% 23,7 млн т . На долю Индии приходится 15% глобальной мощности строящихся угольных ТЭС 31,6 ГВт из 204,2 ГВт . При из-за отставания от КНР по уровню урбанизации 36% против 64% в 2022 г. в Индии не исчерпан потенциал прироста спроса на сталь в транспорте и строительстве. Эти факторы будут играть на увеличение импорта энергетического и коксующегося угля.

Прогноз: Россия может обеспечить 8% прироста добыча угля за пределами КНР Китай – мировой лидер по темпам развития угледобычи: по итогам 2023 г. на долю КНР будет приходиться чуть более 70% глобальных инвестиций в добычу угля $105 млрд из $148 млрд . Однако для мировой торговли углём ключевую роль играют Индонезия, Австралия и Россия, на долю которых в 2022 г. приходилось 76% глобального угольного экспорта. Поэтому для дальнейшей динамики экспорта определяющими являются проекты, ввод которых будет происходить вне КНР в период до 2028 г. Их общая мощность составляет 576 млн т в год, что сопоставимо с суммарным экспортом угля из Австралии и России в 2022 г.: 48% мощности намеченных проектов приходится на Австралию; 8% – на Россию, где одним из драйверов станет наращивание добычи на Эльгинском месторождении коксующегося угля; 44% – на все прочие страны, включая Монголию, которая войдет в Топ-3 экспортеров коксующегося угля благодаря расширению добычи на месторождении Таван-Толгой.

Тренд: Монголия стала крупнейшим поставщиком коксующегося угля в КНР Монголия в уходящем году нарастила поставки коксующегося угля в КНР более чем вдвое – с 16,3 млн т по итогам первых 9 месяцев 2022 г. до 37,7 млн т за 9 месяцев 2023 г. Доля Монголии в структуре импорта коксующегося угля в КНР выросла за тот же период с 36% до 52%. Тем самым Монголия стала крупнейшим поставщиком угля в КНР. Ранее эту нишу занимала Австралия, на долю которой по итогам первых 9 месяцев 2020 г. приходилось 56% импорта коксующегося угля в КНР. Однако Австралия утратила лидирующие позиции из-за эмбарго, действовавшего в 2021-2022 гг., при этом даже после его снятия поставки австралийского угля в КНР остаются минимальными: за первые 9 месяцев 2023 г. их объем составил 1,7 млн т, а доля – 2%. Прирост поставок из Монголии связан с расширением добычи на месторождении Таван-Толгой, а также прошлогодним запуском ж/д ветки на 233 км , соединяющей это месторождение с ж/д станцией Гашун-Сухайт на границе с КНР.

Россия значительно увеличила поставки угля в Индию Экспорт российского угля в Индию за 10 месяцев 2023 г. вырос почти в полтора раза к аналогичному периоду 2022 г. и составил 19,9 млн т,, следует из данных минпромторга Индии. По сравнению с январем – октябрем 2021 г. объем поставок увеличился в 4 раза. В денежном выражении импорт угля из России в Индию вырос на 5,4% к тому же периоду 2022 г. и в 3 раза к 2021 г. и составил около $3,5 млрд. Данные приведены суммарно по коксующемуся металлургическому и энергетическому углю, применяемому в качестве топлива для ТЭС. Поставки коксующегося угля в Индию в январе-октябре выросли в 2,2 раза год к году и составили 5,2 млн т. YouTube

Россия значительно увеличила поставки угля в Индию Экспорт российского угля в Индию за 10 месяцев 2023 г. вырос почти в полтора раза к аналогичному периоду 2022 г. и составил 19,9 млн т,, следует из данных минпромторга Индии. По сравнению с январем – октябрем 2021 г. объем поставок увеличился в 4 раза. В денежном выражении импорт угля из России в Индию вырос на 5,4% к тому же периоду 2022 г. и в 3 раза к 2021 г. и составил около $3,5 млрд. Данные приведены суммарно по коксующемуся металлургическому и энергетическому углю, применяемому в качестве топлива для ТЭС. Поставки коксующегося угля в Индию в январе-октябре выросли в 2,2 раза год к году и составили 5,2 млн т. YouTube