moi_misli_vslukh

Неблагоприятные погодные условия и военные конфликты способны истощить мировые запасы пшеницы и спровоцировать новый скачок цен на продовольствие. Мировые запасы пшеницы упали до минимума за 10 лет, цена на максимуме почти за год — BBG Шеф, все пропало, пора гнать цену пшеницы вверх, а то инфляция чего-то не так активно растет. Вообще, если присмотреться к данным или, если кому-то хочется увидеть более доверенный источник, то можно посмотреть на данные от ООН , то никаких мировых запасов пшеницы на минимумах за 10 лет вообще не видно. Скорее можно увидеть рекордно высокие запасы пшеницы. Этот год, конечно, будет относительно непростым, потому что весна хоть и пришла вовремя, но была она достаточно холодной. В мае снег, конечно, в США и Канаде не выпадал, но в апреле еще наблюдался, что достаточно нестандартно. Тут еще большой вопрос, как себя покажет остальная часть лета в Северном полушарии, потому что если весь сезон будет как в России в 2017 году, когда было холодно все лето, но было очень много дождей, то урожай пшеницы скорее будет рекордно высоким, опять же, по аналогии с 2017 годом у нас. Теплолюбивые культуры, правда, подведут, но это отдельная история. В общем, до массового голода еще далеко, как даже до перебоев в поставках продовольствия. Но цены подразогнать и правда не мешало бы. Рассказы про дефицит меди, кстати говоря, с аргументами вроде спроса со стороны производителей электромобилей - в туже степь, поскольку заявления эти происходят на фоне отказа крупнейших производителей от производства электромобилей и планов США ввести 100% пошлины на импорт китайских электромобилей.

Крупнейшая в США компания в сфере ядерного топлива Centrus заявила, что после подписания закона о запрете импорта обогащенного российского урана намерена попросить в виде исключения продолжать получать его из РФ, чтобы обеспечить интересы всей американской атомной отрасли. Какой прекрасный механизм, чтобы улучшить свои дела. Уже 2 года работает отлично. Лоббируешь введение санкций, получаешь лицензию на обход этих санкций и становишься единым каналом поставок. Так нагло, что даже восхититься хочется. Зато у них рыночная экономика и свободный рынок, да.

Mercedes-Benz Group AG скорректировала свои цели в отношении производства электромобилей из-за снижения продаж, сделав выбор в пользу двигателей внутреннего сгорания. Ну все, бобик, похоже, сдыхает окончательно. Крупнейшие производители окончательно разворачиваются на 180 градусов по своей электромобильной стратегии. Продукт в итоге займет свою узкую нишу 1, 2 . А разговоров-то было…

SPR будут пополнять нефтью дороже $79 за баррель Администрация Байдена подняла цену, которую она готова заплатить за пополнение стратегического нефтяного резерва страны. В настоящее время он сократился до самого низкого уровня за четыре десятилетия. Министерство энергетики заявило, что оно будет платить $79,99 за баррель нефти, и это первый раз, когда администрация установила явный «потолок» цен. Это выше предыдущего неофициального лимита в $79 и близко к рыночным ценам. Министерство энергетики также изменило формулу ценообразования, что позволило потенциальным участникам торгов лучше хеджировать позиции, пишет Bloomberg. Вот, собственно, лишний показатель того, что они точно не заинтересованы в падении цен на нефть. То есть, дело вообще не в пополнении стратрезерва по натменьшей цене, потому что возможностей сделать это дешевле было предостаточно. По большому счету, это означает, что цена на Brent не должна падать ниже 82-83 долл. Есть ощущение, что по мере органического роста цены на нефть они этот пол/потолок будут переставлять выше. Точнее даже вынуждены будут, поскольку такое явное установление пола на нефть с возможными интервенциями будет стимулировать самих игроков рынка закупаться на этих уровнях. Так что дело точно не в пополнении стратрезерва.

Объем мирового долга вырос на $1,3 трлн в 1кв 2024г до рекордных $315 трлн — IIF ———————- ранее президент ВЭФ заявил, что такого уровня долга в мире мир не видел со времен наполеоновских войн, и что мировой экономике грозит десятилетие низкого роста, если не будут приняты правильные экономические меры Честно говоря, я чего не могу понять, так это того, что делать с обратной стороной этого баланса - с активами. Ведь этот долг является чьими-то активами. Они-то куда должны деться? Причем тут, как всегда, рулит неравенство. Богатые владеют долговыми активами, условно бедные являются должниками. Нет, конечно, у условно бедных тоже есть активы против этого долга - недвижимость, автомобили, какие-то акции, что-то еще. Это если мы говорим про население. Понятно, что население должно не напрямую богатым, а через банки. Ну и, на самом деле, если углубляться, то население С компаниями логика примерно такая же, только они должны как банкам, так и условным богатым и другим компаниям через облигации. Аналогичная ситуация с государственным долгом. Как уменьшить долг? Только прямо или косвенно перераспределив активы от должников в пользу кредиторов. Явно речь не идет о том, что это должно произойти через кризис, потому что это будет означать, что обеспокоенность, так сказать, реализовалась. Но не может же это перераспределение произойти добровольно? В общем, все переживают о том, что долгов на 300 трлн. долл., никто не радуется за то, что и активов на 300 трлн. долл., но что делать - непонятно.

США КУПЯТ ЕЩЕ 3.3 МЛН БАРРЕЛЕЙ НЕФТИ ДЛЯ ПОПОЛНЕНИЯ СТРАТЕГИЧЕСКОГО РЕЗЕРВА — МИНЭНЕРГО ——————— в начале апреля США приостанавливали покупки потому, что считали цены на нефть слишком высокими для покупок Вот как ни странно, они в меньшей степени сейчас заинтересованы именно в падении цен. Потому что, это может показаться контринтуитивно, падение цен на нефть и, как следствие, на топливо, высвобождает потребителям денежки для того, чтобы потреблять, а рост потребления в экономике с ограниченным предложением ведет к росту потребительских цен, то есть, поддерживает инфляцию. Потому что это быстрый эффект в отличие от снижения издержек у бизнеса. Это если М2 не сокращается, конечно.

Коллеги молодцы, верно подмечают причинно-следственную связь между выходом Баффетта из Apple и объявленным байбэком Apple своих акций на 110 млрд. долл. Смущает только одно, что оставшиеся 790 млн. акций при текущей цене 183 долл. - это почти 145 млрд. долл. Так что либо старина Баффетт после окончания квартала уже обкешился на 30-40 млрд. долл., либо Apple просто уперлись в свои возможности по байбэкам. Но, кстати говоря, можно поставить еще одну галочку по выходу инсайдеров причислив Berkshire к ним из активов, в то время как хомячье продолжает верить в бесконечный рост техов. Apple ИИ-стратегию объявили же! В общем, как обобщающий вывод, заповедь инвестора можно сформулировать так: «Не надо делать то, что они говорят. Надо делать то, что они делают.» Евангелие от Матфея 23:3 только наоборот .

BlackRock ожидает, что суверенные и пенсионные фонды заинтересуются спотовыми BTC-ETF Fidelity: пенсионные фонды изучают возможность инвестирования в BTC и крипту Дорогой коллега Адамидов и все криптоненавистники. Вот как бы не относиться к крипте и битку в частности, как бы ни называть идиотизмом то, что за ничего платится 63 тыс. долл. или сколько там сейчас , как бы ни называть всю эту индустрию мошеннической и ниочемной, вы не можете исключить тот факт, что два крупнейших в мире управляющих пенсионными деньгами и активами вообще в эту тему влезли, сделали ETF и открыто намекают на то, что их клиенты-пенсионные фонды и суверенные фонды осталось только, чтобы ЦБ начали покупать , которые ворочают триллионами долларов собираются инвестировать в созданные ими продукты на базе битка. Не в золото, как бесспорный резервный актив, а именно в них. Нет, конечно, это пузырь, который может оказаться разводкой планетарного масштаба, а не превратиться в, скажем так, дельный актив, который будет обоснованную для его стоимости полезность иметь. Но я не могу понять одного - как можно участвовать в дурных российских IPO по завышенным оценкам, достаточно обоснованно рассуждая о доступном капитале и желании инвестировать у физиков на рынке, о том, хорошо ли конкретное IPO маркетуется, о том, насколько хайповая отрасль у компании, которая на IPO выходит и при этом плеваться на крипту, особенно с учетом того, что рептилоиды глобальные управляющие активами эту тему толкают как могут?

Мировые ЦБ в марте, по предварительным оценкам World Gold Council WGC , увеличили объемы золота в своих золотовалютных резервах на 15,7 тонны: закупки 40,4 тонны более чем компенсировали продажи 24,7 тонны Крупнейшими покупателями были Турция 14,1 тонны , Индия 5,1 тонны , Китай 5 тонн , Казахстан, Сингапур по 4,5 тонны и Россия 3,1 тонны Занимательно, что покупателями золота выступают субъекты ЦБ , которые в принципе ни разу не спекулянты. Они исходят из чистого фундаментала в т.ч., конечно, политического и, как мне кажется, дело даже не в потенциальных санкциях, а исключительно в том, что они не уверены в трежерях как средстве для хранения резервов с точки зрения сохранения покупательной способности. Иначе как сюда вписался Сингапур? Потому что понимают, что инфляция пойдет вверх, а ставки в самом лучшем раскладе останутся на месте если не поедут вниз до нуля, а может и ниже, когда затухшую экономику надо будет реанимировать.

Президент США Байден называет союзника США – Японию «ксенофобской» страной, наряду с Китаем и Россией: «Они не хотят иммигрантов», сообщает NBC. А я говорил! Говорил! Ну а почему нет? Японии лучше в евразийской экономической зоне. Жирно намекает им уже сам Байден. Да и сделку по U.S.Steel не зря хотят развернуть. Осталось только от подчиненного ФРС центробанка им избавиться, за чем дальше может последовать отжим или, скажем так, вынужденное избавление от японских активов в США и тогда уже выбора не останется. Да и в AUKUS их неспроста не взяли. Всё вокруг да около ходят, а японцы сопротивлябтся против того, чтобы антикитайским тараном быть.