zabfin

Рынок акций открылся ростом более 1% по индексу московской биржи. Условное смягчение денежно-кредитной политики Банка России стало сильным драйвером роста. Ранее мы обращали внимание, на недооценённость рынка акций. Если коротко, то к примеру потенциальная дивидендная доходность НЛМК около 25% не является рекомендацией к покупке . Если к этому добавим рост акции, то общая доходность на ближайшие 12 месяцев может оказаться приличной. Речь не про НЛМК именно, а про рынок в целом. Добавлю идею вывода средств со вкладов в банках по мере окончания сроков. Напомню, что более половины всех вкладов в банках размещены на срок до года. Принимая во внимание, что Банк России может больше не повышать ставки в будущем, это может означать, что ставки по вкладам тоже начнут снижать. При этом уже сегодня наблюдается рост ОФЗ с постоянным купоном и рост дивидендных акций. Всё это может означать смену приоритетов на финансовом рынке.

Совет директоров Банка России 20 декабря 2024 года принял решение сохранить ключевую ставку на уровне 21,00% годовых. Произошло более существенное ужесточение денежно-кредитных условий, чем предполагало октябрьское решение по ключевой ставке. Этому способствовали автономные от денежно-кредитной политики факторы. По оценке Банка России, с учетом значительного роста процентных ставок для конечных заемщиков и охлаждения кредитной активности достигнутая жесткость денежно-кредитных условий формирует необходимые предпосылки для возобновления процесса дезинфляции и возвращения инфляции к цели, несмотря на повышенный текущий рост цен и высокий внутренний спрос. Банк России будет оценивать целесообразность повышения ключевой ставки на ближайшем заседании с учетом дальнейшей динамики кредитования

В октябре Россия увеличила инвестиции в государственные облигации США до $28 млн, следует из опубликованных американским Минфином данных. Вложения в долгосрочные облигации составили $24 млн, в краткосрочные — $4 млн. В сентябре российские инвестиции в американские госбумаги составляли $25 млн долгосрочные — $22 млн, краткосрочные — $3 млн . В летние месяцы российские вложения в гособлигации США оценивались в $44 млн. Крупнейшими держателями американских госбумаг в октябре стали Япония $1,1 трлн , Китай $760 млрд и Великобритания $746 млрд . В целом в октябре иностранные резиденты увеличили вложения в долгосрочные гособлигации США до $136,3 млрд, отмечает Минфин. Источник

Индекс финансового стресса для России приблизился к годовым максимумам. Значение индекса, определяющего близость финансовой системы России к кризису, приблизилось к годовым максимумам, следует из данных АКРА. Это связано с ростом волатильности курса, инфляцией и разницей ставок на финансовом рынке

Международное энергетическое агентство МЭА ожидает, что добыча угля в России и его экспорт из страны продолжат снижаться в 2025–2027 гг. Об этом говорится в опубликованном 18 декабря ежегодном докладе МЭА Coal 2024. В этом году, по оценке агентства, добыча угля в России снизится на 3% к уровню прошлого года и составит 427 млн т. Экспорт угля из страны при этом сократится на 6% до 199 млн т. У нас на бирже торгуются акции угольных компаний Распадская и Мечел. Мечел не совсем угольная, но один из основных активов - это добыча и продажа угля

Курс доллара к рублю на уровне 103 руб. за доллар США. Рубль падает; Российский рынок акций вырос на 1,45% Американский рынок акций сильно упал. Индекс SP&500 -2,95%; Золото упало на 2,30% до отметки $2584; Курс Bitcoin упал на 5,10% Коротко, что произошло ФРС снизила процентные ставки на 25 базисных пунктов до диапазона 4,25–4,50%, а в сводном экономическом прогнозе SEP указано, что к концу 2025 года она снизит ставки в общей сложности на полпроцента с учётом стабильного рынка труда и недавнего замедления инфляции. Из-за того, что ФРС будет снижать ставки в 2025 медленнее, западные рынки рухнули. Спекулянты решили, что рисков стало больше, вот и решили зафиксировать прибыль и скинуть активы. Из-за того, что глава ФРС Джером Пауэлл заявил об отсутствии планов покупать Bitcoin в резерв США, криптовалюта рухнула на 5%. Одновременно вырос индекс доллара США. Звёзды сошлись. Российский рынок акций вырос. Это похоже на коррекцию после череды снижений. Сегодня глава государства, Путин В.В. даёт большую пресс-конференцию. Начало в 12.00 по Москве. США не хотят вступать в прямой конфликт с Россией, которая является ядерной державой, заявил глава госдепартамента Энтони Блинкен в ходе выступления в Совете по международным отношениям. Это, позитивная новость для всех и для рынка в том числе

ФРС не рассматривает покупку биткоина для резерва США Джером Пауэлл подчеркнул, что ФРС не разрешено владеть биткоином для наполнения резерва и сейчас ведомство не рассматривает возможность изменения закона. Пауэлл напомнил, что биткоин можно будет приобретать только в том случае, если конгресс Соединенных Штатов разрешит это специальным законом.

Рынок акций сегодня восстаёт из пепла. Рост около 1,2%. В коммерческих банках на вкладах скопилось 52 трлн. рублей. 52% из них вклады до 1 года. Капитализация фондового рынка 47 трлн. рублей. Меньше чем денег на вкладах. Инвесторы ждут, когда часть денег пойдёт обратно в фондовый рынок. Цена на газ на рынке стран Азии будет стабильно выше, чем в Европе, на протяжении всего 2025 года. Такой прогноз дают эксперты Форума стран – экспортеров газа ФСЭГ в декабрьском обзоре организации. В будущем году серебро будет дорожать быстрее золота. Цена серебра на мировом рынке в 2025 г. будет находиться в диапазоне от $28 до $40 за тройскую унцию. Об этом говорится в отчете немецкой технологической компании Heraeus Precious Metals Японские корпорации Honda Motor и Nissan Motor ведут предварительные переговоры о слиянии в связи с растущей конкуренцией с китайскими автопроизводителями и более низким, чем ожидалось, потребительским спросом на электромобили

Российский рынок акций открылся снижением около 1% Причина - дивидендный гэп в акциях Лукойла. Если у вас есть Лукойл в портфеле, вы получите дивиденды в сумме 514 рублей на акцию. Технически, сам индекс на поддержке, от которой могут немного выкупить рынок.

Индекс московской биржи обновил минимум с 31 марта 2023 года. Санкции, инфляция, геополитика. Допишите ещё причины в комментариях