investfuture

Палладий и платина: как заработать на санкциях и дефиците? США призвали страны G7 рассмотреть санкции против российского палладия и титана, чтобы усилить давление на экономику РФ, сообщает Bloomberg. После этой новости стоимость палладия взлетела на 15%. В Saxo Bank отметили, что новый запрет грозит дефицитом и создает риски для тех, кто удерживает короткие позиции. На рынке, кстати, уже ощущается нехватка предложения. При этом Европа сильно зависит от этих металлов, поэтому избегала накладывать на них санкции, опасаясь перебоев поставок и скачков цен. Тем более Норникель вообще занимает 40% мирового рынка палладия, и быстро заменить эти поставки нелегко. Палладий и платина тесно связаны: они взаимозаменяемы в автомобильных катализаторах, где в основном и применяются. В итоге их цены коррелируют по принципу «сообщающихся сосудов». Что это значит для инвестора? Через платину и палладий можно хеджировать валютные риски и вероятность дальнейшего роста цен на драгоценные металлы. Мы нашли для вас полезное видео на эту тему — обязательно посмотрите! Что будет с ценами дальше? Санкции уже привели к росту цен на палладий, наверняка это только начало. А вот платина пока активно не росла, так что у нее есть потенциал для взлета, тем более учитывая снижение ставок мировых ЦБ. С 21 октября торги платиной и палладием запустила Мосбиржа. Эта возможность доступна даже для неквалов. Кроме того, это отличная возможность защититься от девальвации рубля под конец года.

Ну что за бред? Ради внимания избирателей и хайпа кандидаты в президенты США сейчас охотно раздают громкие обещания. Некоторые их идеи звучат как полный бред, но голоса-то нужны. Звучит все сладко, но в реальности может серьезно вредить экономике. 1 Трамп вот обещает ввести огромные импортные пошлины на Китай, Европу и много кого ещё. Идея благородная – поддержать американских производителей. Но пошлины могут развязать мировую торговую войну, которая навредит всем. Так что слова Трампа называют «невежеством и политической ошибкой». 2 Много шума вызвало предложение Камалы Харрис ограничить цены на продукты. Все сразу заговорили о том, что Штаты косят под СССР. Всё потому что госконтроль цен угрожает дефицитом товаров. Производители теряют стимулы выпускать больше, ведь заработать сверхприбыль не выйдет. 3 А Трамп ещё предлагал ограничить ставки по кредитным картам. Вместо 20% в среднем по рынку выставить потолок в 10%. Дональд словил тонну критики, и проблема тут похожая. Кредиторы могут перестать выдавать кредиты рискованным клиентам. Начнутся просрочки и дефолты, цепная реакция по всей экономике. Легко обещать красивую жизнь и голосовать за неё. Но у неё есть цена — растущий дефицит бюджета и госдолг. Которые с каждым новым президентом становится всё более реальной проблемой. Автор: эксперт IF Алексей Спешилов

Сбер: у подростков появился доступ к рынку Теперь брокерский счет в «СберИнвестициях» могут открыть даже подростки от 14 лет. И не просто открыть, но и самостоятельно совершать сделки с активами. Это возможность получить первый опыт на фондовом рынке. Но при этом: нужно согласие родителей установлен лимит по сумме пополнений — ₽25 тыс. в год подросткам недоступны активы с высоким риском. Например, деривативы или высокорисковые облигации торговать в долг также не получится

Трамп = торговая война. Весь мир напрягся Дональд всё ещё вполне может победить на выборах в США. К нему относятся по-разному, но вот европейцы напряжены. Почему? А Трамп обещает увеличить на 10-20% импортные пошлины для Европы. Все поставки в США для них станут дороже, и конкурировать будет сложнее. Это очень больно для ЕС. Главный экспорт союза – промышленные товары, а главный импорт – топливо и сырьё. После закрытия торговли с Россией Европа стала ещё больше торговать с США и зависеть от их экономики. Товарооборот США и Европы в 2022 году был на 50% больше, чем в 2018-м. У Европы и так в последние годы проблемы в экономике: Fitch и Moody`s даже снизили прогнозы кредитного рейтинга Франции и Бельгии из-за дефицита бюджета, роста госдолга и политической неопределенности. В 2018 году Трамп уже вводил внезапные пошлины против Европы. Тогда ответа почти не было, но сейчас ЕС настроен серьёзней – готовит ответные пошлины в случае чего. Возможно, европейцы даже подумают о диверсификации торговли. Только вот без России и США выбор совсем сужается. А вообще у Трампа грандиозные планы. Он грозит пошлинами против Китая, Мексики и даже стран, отказывающихся от доллара. Попахивает новой мировой торговой войной. Она будет разрушительной для всех: Китай потеряет рынок сбыта, США – поставщиков, а Европа – и тех, и других. Поэтому будем надеяться, что это просто громкие заявления и США реально не пойдут на такой шаг. Хотя в 2018 году это Трампа не остановило… С другой стороны, а нам-то что? Мы и так под санкциями, и посмотреть, как остальной мир перестреливается санкциями, — одно удовольствие. Запасаемся попкорном. Автор: эксперт IF Алексей Спешилов

Топ-5 товаров, которые подорожают к концу года По словам экономистов и участников рынка в России могут подорожать: 1 яйца. До конца года на 5-12%. Об этом предупредили крупнейшие птицефабрики. Причины: рост себестоимости на фоне увеличения зарплат сотрудников и сырья для производства товара. 2 кофе. Цены вырастут на 20-30% по итогам года. Причины: неурожай в Бразилии, рост курса валют, удорожание логистики. 3 морепродукты. На 15-20% к концу года. Об этом сообщили поставщики рыбной продукции. Горбуша — в космосе. Оптовые цены на нее на Дальнем Востоке выросли за год в 2,6 раза. Это связано с рекордном низким выловом. Другие причины: дорогая упаковка, логиста, ослабление курса рубля. Красная икра выросла на 25% за год и может подорожать еще до на 15% до конца года. Продуктовая инфляция разогналась до 20-25% и продолжит расти. Новогодний стол подорожает на 15% к концу года экономист Александр Разуваев . Одна из причин — слабый рубль. 4 бензин. АИ-92 вырастет в цене с 1 ноября до ₽54 за литр. АИ-95 — до ₽59 аналитики Total Research . Причины: сокращение предложения из-за профилактического ремонта многих заводов сезонное подорожание на фоне уборки урожая 5 ноутбуки. Возможен рост на 10-15% к концу года. Речь идет об электронике, которую доставят в Россию только к новому году. Ключевые причины роста: ослабление рубля, трудности в логистике. Непродовольственные товары продолжат дорожать из-за проблем с импортом и увеличением издержек экономист Петр Щербаченко .

ЦБ готовится повышать ставку: а может лучше ничего не делать? Никто не сомневается, что ЦБ повысит ставку 25 октября. Скорее всего на +1% до 20%. Всё кричит о том, что ЦБ нужно повышать ставку: С учетом сезонности инфляция сейчас вообще 9,8% годовых Дефицит бюджета вырос, рубль ослаб, деловая активность не падает, сохраняется дефицит кадров. Кое-где кредитование замедляется, но глобально продолжает расти. В следующем году вырастут тарифы ЖКХ и утильсбор на автомобили. Но силами одного ЦБ инфляцию не победить. Повышать ставку до посинения – не выход. А что же делать? Возможно, лучше не делать ничего. Вон в США последние пару лет не могли победить рост цен, хотя ставку повышали. Инфляция была “упёртой” из-за дешёвых денег после пандемии 2020 года. Люди удачно набрали кредитов и купили всё, что хотели. Поэтому им не вредила высокая ставка. В России похожая история: в пандемию заработали льготные ипотеки и другая господдержка. Много людей закупились, пока было дёшево. А теперь ещё и зарплаты растут. Люди могут покупать вовсе без кредитов или позволяют себе повышенную ставку. ‍ Вот и образовался лаг в политике ЦБ. Пока старые дешёвые кредиты ещё имеют эффект, ужесточение новых займов действует плохо. Но понятно, что текущие цифры играют против ЦБ, и им нужно действовать, чтобы разносить жёсткий сигнал по всей России. Автор: эксперт IF Алексей Спешилов

Вклады съедаются инфляцией и девальвацией. Где искать защиту? С августа рубль потерял почти 15% своей стоимости, а российские власти, судя по новостям, не планируют активно вмешиваться в этот процесс. В прошлом году ЦБ резко реагировал на подобные скачки, но сейчас государство не видит в девальвации угрозу — наоборот, она может помочь бюджету за счет роста доходов от экспорта. Так как защититься от комбинации девальвации и инфляции? Вот три главных инструмента, которые помогут защитить ваши деньги: 1 Акции экспортеров. Компании, которые получают выручку в валюте, выигрывают от слабого рубля. Среди них — нефтяные гиганты, как Лукойл и Роснефть, а также Сургутнефтегаз с его «валютной кубышкой». Даже Совкомфлот, не являясь прямым экспортером, зарабатывает на международных перевозках в долларах и выглядит привлекательным на фоне девальвации. 2 Золото и золотодобытчики. Когда рубль падает, цены на золото в рублях растут. Инвесторы могут рассмотреть акции Полюса. Он отличается низкими затратами на добычу и долгосрочным потенциалом роста. 3 Замещающие облигации. В условиях девальвации очень полезный, хоть и не для всех доступный инструмент. Недавно делали по ним подборку.

Через неделю России может прилететь «чёрная метка» – и тогда нам конец… Международная группа по борьбе с отмыванием денег FATF рассмотрит 22 октября включение России в «черный список» – в компанию к Северной Корее и Ирану. Инициативу проталкивают ещё с 2022 года. Но пока FATF разве что приостановила членство России в организации, но никаких ограничений не ввела. За что Россию могут наказать? Politico пишет, что основные причины: «тесное сотрудничество» с Северной Кореей и Ираном, использование Telegram и криптовалют для содействия финансирования терроризма и отмывания денег. Почему тогда Россию не трогают? Члены FATF принимают решения совместно. Наши крупнейшие торговые партнеры должны согласиться отказаться от работы с Россией. А это вряд ли произойдёт. Чёрный список сразу перекроет каналы экспорта и импорта России. Хотя они и так еле держатся в последние годы. Расходы бизнеса вырастут, цены могут подскочить. И даже криптобиржи начнут отказываться от российских клиентов. Чтобы дальше соблюдать все антиотмывочные законы. ‍ Нам грозит разве что “серый список”. Там уже находятся, например, Турция и ОАЭ. Это страны, которых взяли “на карандаш” и пристальней проверяют, могут отказывать в работе или даже блокировать счета. Но полного запрета не будет. Автор: эксперт IF Алексей Спешилов

Работает ли налог на бездетность? В Госдуме предложили повысить налоговую ставку для бездетных или малодетных, еще не определились . Не можешь родить? Усыновляй! Распространить хотят на граждан 25-50 лет. Полученные деньги будут направлять на поддержку семей с детьми. Под прицелом теперь не только наш кошелек, но и постель. Такое уже, кстати говоря, было. В Советском союзе налог на холостяков ввели в 1941. В простонародье его прозвали «налогом на яйца»: мужчины без детей облагались налогом независимо от социального статуса. А женщины — только если состояли в зарегистрированном браке. Граждане должны были платить 6% зарплаты государству. Для некоторых социальных групп, конечно же, были послабления. И что в итоге? С 1941 по 1991 года население Советского Союза выросло с 197 до 290 млн человек. Однако и число абортов было максимальным: почти 7 млн каждый год. Логичное объяснение тому — низкий доступ к контрацепции. А вот исследований о том, как налог на бездетность действительно повлиял на рождаемость, к сожалению, нет. Что в мире? В настоящее время во многих странах действуют альтернативные налоги. При чем, если нет детей или их мало, ставка выше. Например, в Германии все бездетные платят дополнительный взнос в социальном страховании. А во Франции ребенок снижает налогооблагаемый доход. Примечательно, что еще ни одной стране не удалось эффективно решить проблему с рождаемостью. Одна из причин — на нее влияет много факторов. А что касается России, то один из весомых стоп-факторов — растить ребенка дорого. И никакие поборы не сравнятся с этими рисками и затратами. Согласны?

Positive Technologies представила два новых продукта для выхода на новые рынки 1 «PT Data Security» — единое решение для защиты данных вне зависимости от их типа и места хранения. Софт находит все значимые данные и помогает оценить состояние и уровень их защищенности в режиме реального времени. Также ПО затрудняет проникновение злоумышленников в систему и способствует предотвращению кражи информации. 2 «PT Dephaze» — продукт по симуляции атак на инфраструктуру на заданные в ней цели без реального ущерба. Решение визуализирует самый короткий маршрут по проникновению к цели в инфраструктуре. Это поможет найти слабые места и устранить их. Оба продукта полностью разработаны Positive Technologies с нуля — не использовались даже открытые исходные коды. Работа над ними идёт с начала 2024 года. Коммерческая версия «PT Dephaze» увидит свет в первом квартале 2025 года, «PT Data Security» — во второй половине 2025 года. Софт востребован. Рынок защиты данных, по оценке ЦСР, является самым быстрорастущим. Positive Technologies хочет занять 50% на нем к 2028 году. Решения по симуляции атак на инфраструктуру тоже становятся все популярнее — в 2023 году рынок оценивался в 8 млрд рублей. Более 500 компаний уже обратились к Positive с таким запросом.